Placement

Le terme placement désigne l'acte d'allouer une somme d'argent (capital) dans un ou plusieurs supports (produits financiers, actifs immobiliers, etc.) dans l'espoir d'en retirer un bénéfice futur, appelé rendement ou plus-value. Contrairement à l'épargne simple qui consiste à mettre de l'argent de côté, le placement implique une notion de risque et un potentiel de gain ou de perte en capital sur un horizon temporel défini, généralement à moyen ou long terme.

En Suisse, effectuer des placements est une démarche courante pour faire fructifier son patrimoine, préparer sa retraite ou atteindre des objectifs financiers spécifiques.

Pourquoi effectuer des placements ?

Plusieurs raisons motivent les Suisses à placer leur argent :

• Combattre l'érosion monétaire : L'inflation réduit le pouvoir d'achat de l'argent non investi. Les placements visent à obtenir un rendement supérieur à l'inflation.
• Accroître son capital : Générer des revenus passifs (intérêts, dividendes) et/ou des plus-values en capital.
• Préparer l'avenir : Financer la retraite (en complément de l'AVS et de la LPP), les études des enfants, ou un projet immobilier.
• Atteindre des objectifs financiers : Se constituer un apport pour un achat important, financer un projet personnel ou professionnel.

Principaux types de placements en Suisse

Le paysage financier suisse offre une large gamme d'options de placement, chacune avec ses caractéristiques propres en termes de risque, de rendement potentiel et de liquidité :

• Comptes d'épargne : Très faible risque, grande liquidité, mais rendement actuellement très bas, souvent insuffisant pour contrer l'inflation.
• Obligations : Prêts accordés à des États (comme la Confédération suisse) ou des entreprises. Généralement considérées comme moins risquées que les actions, elles offrent un revenu fixe (coupon). Le risque varie selon la solvabilité de l'émetteur.
• Actions : Parts de propriété dans des entreprises cotées en bourse (par exemple sur le SIX Swiss Exchange). Potentiel de rendement élevé via les dividendes et l'appréciation du cours, mais risque de perte en capital plus important.
• Fonds de placement : Portefeuilles diversifiés gérés par des professionnels, investissant dans différentes classes d'actifs (actions, obligations, immobilier, etc.). Ils permettent une bonne diversification même avec un capital de départ modeste. Existent aussi dans le cadre du pilier 3a.
• Immobilier : Achat direct d'un bien immobilier (pour location ou plus-value) ou investissement indirect via des fonds immobiliers ou des sociétés immobilières cotées. Traditionnellement considéré comme une valeur refuge en Suisse, mais nécessite souvent un capital important et offre une liquidité réduite.
• Produits structurés : Instruments financiers complexes combinant différents actifs sous-jacents. Peuvent offrir des profils de rendement/risque spécifiques mais nécessitent une bonne compréhension.
• Prévoyance privée (Pilier 3a/3b) : Bien que l'objectif premier soit la prévoyance, les solutions du pilier 3a (lié) et 3b (libre) proposent souvent des stratégies de placement (fonds, assurances avec participation aux excédents) tout en offrant des avantages fiscaux (surtout pour le 3a).
• Métaux précieux : Or, argent, etc. Souvent utilisés comme valeur refuge en période d'incertitude économique.

Critères de choix et diversification

Le choix d'un placement dépend de plusieurs facteurs personnels :

1. Objectifs financiers : Quelle est la finalité de l'investissement ?
2. Horizon de temps : Quand aurez-vous besoin de cet argent ? (court, moyen, long terme)
3. Tolérance au risque : Quelle perte potentielle êtes-vous prêt à accepter ?
4. Besoin de liquidité : Avez-vous besoin de pouvoir récupérer votre argent rapidement ?
5. Situation fiscale : Comment les rendements et le capital seront-ils imposés ? (En Suisse, les gains en capital sur la fortune mobilière privée sont généralement exonérés d'impôt sur le revenu, mais la fortune est soumise à l'impôt cantonal sur la fortune).

Il est crucial de diversifier ses placements, c'est-à-dire de répartir son capital sur différentes classes d'actifs, secteurs économiques et zones géographiques. La diversification permet de réduire le risque global du portefeuille, car les différentes classes d'actifs ne réagissent pas toutes de la même manière aux événements économiques.

Points essentiels sur le placement

Investir son argent par le biais de placements est une stratégie essentielle pour la croissance du patrimoine à long terme. Cependant, cela demande une réflexion approfondie sur ses propres objectifs, sa tolérance au risque et son horizon temporel. Une bonne compréhension des différentes options disponibles en Suisse et l'application du principe de diversification sont clés pour construire un portefeuille solide. Il peut être judicieux de se faire accompagner par un conseiller financier qualifié pour définir une stratégie de placement adaptée.